想要成为炒股高手，请从每天写交易日志开始

　　如果你决心成为最好的交易者，就必须追踪自己的进度。关于这点，记录交易日志是最好的办法之一。

　　交易日志可以帮助你评估操作绩效，突出交易过程的特殊形态，来反映合理与不合理的行为。经过一段时间的分析之后，你可以看出哪些东西有用，哪些没用，也能观察自己比较擅长哪种市场。总之，交易日志可以提供非常珍贵的信息。交易日志只是记录与交易相关事项的笔记而已，把你所进行的交易都记录下来，包括动机与最后的结果在内。内容不需要太详细，但每位交易者都应该记录，即使是经验丰富的交易者也是如此。人们的记忆经常会有选择性，记忆实际状况的最好办法，就是把它们都记录下来。由于每笔交易都必须记录，确实有些烦人，但对你绝对有帮助，尤其是那些交易过度频繁的人，因为你必须记录自己的每笔交易，就没有时间进行交易。另外，这也 有助于培养每位成功交易者都必须具备的条件：纪律规范。

　　机构法人有所谓董事、经理的编制，也有交易软件;所以，每笔交易都会受到监督。机构交易者的一举一动都会受到评估，所以能够随时改正错误。举例来说，每个星期我都会收到一份打印报表，显示我这周的操作情况。这份报表的数据是每半小时统计一次，显示的内容很多，包括：获利与亏损部位的持有时间、交易胜率、每笔交易的平均盈亏，以及个别股票的操作情况。我发现，每天开盘最初半小时的表现最差，所以应该大量减少这段时间内的操作量。另外，亏损部位的持有时间太长，某些个股的操作不能赚钱，交易频率过高，这些都是我必须特别留意的间题。为了缩短亏损部位的持有时间，我开始在草纸表上登记部位进场时间，如果 45 分钟之后该部位仍然没有结束，而且继续处于亏损状态，就强迫自己立即出场。至于长处，我发现下午时段的操作绩效最理想，特别是那些走势沉闷的传统股票，例如：吉列、可口可乐、高露洁等。这些股票的交易胜率明显较高，即使发生亏损，程度也较轻微。如果没有这些信息，很难发觉自己的长处，很可能会继续交易一些自己较不擅长的个股。

　　对于那些无法通过经理或电脑程式进行监督的交易者，交易日志是最好的办法。你可以由其中查询各种信息，分析自己的交易形态，尝试分辨长处与短处。你也可以因此找到自己最擅长操作的市场或个股。你或许永远不能在星期五赚钱，也可能最不擅长操作消息面的股票。如果你了解这一切，就可以慢慢删除一些“麻烦”，只操作胜算最高的市场或个股。

交易日志的记录项目

　　买卖对象 这部分很单纯：只要记录你所买进或卖出的股票或商品。我利用“ + " 或“ ( ”号来分别表示买进或放空。我希望知道自己比较擅长做多或放空，以及哪个方向的交易频率较高。某些人会喜好单边市场，另一些人的交易可能有 90 %属于做多，甚至在下降趋势中也是如此。了解这方面的个人喜好，应该有助于交易。

　　进行交易的时间 某些人在每天的特定时间内，操作绩效特别理想。某些人的操作在午饭时特别糟;另一些人特别喜欢早上，但最后一小时的情况就很糟。这都是交易日志能够透露的东西。就我个人来说，下午优于早上;收盘前半小时的情况，优于开盘后半小时;表现最佳的时段介于上午 11 时到下午 2 时之间，因为我对于这个时段内的趋势与反转特别敏感。了解这些特点之后，我知道何时应该加码、何时应该稍微缩手。翻阅交易日志，可以协助你判断自己最适合交易的时段，让你运用这方面的优势。

　　交易动机 交易动机可能是交易日志记载的最重要内容之一 。 对于所进行的每笔交易，如果都能把进场理由清楚写下来，一段时间之后，交易技巧必定会显著提升。 “觉得无聊”或“我之所以买进 IBM 是因为它在 20 分钟内上涨 3 美元，我不想错过剩余的涨势”，这都不是合理的交易动机。如果某人把这些理由记录在日志上，而且觉得很满意，恐怕还有一段很长的路要走。 很多交易背后并没有明显动机;如果你必须解释每笔交易的进场理由，应该可以避免一些无谓的交易。 如果进场理由是：“我买 IBM ，是因为道琼斯指数的表现很强劲，虽然指数目前稍微拉回，但走势仍然很稳定;另外， IBM 由高点回挡 75 美分，目前落在上升趋势线的支撑位置，应该会恢复涨势”，这是有效的进场理由。进行这方面的分析，应该可以让你删除一些胜率较低的机会，提高交易决策的素质。我也会特别注明自己究竟是追价，或是等待拉回。阅读本书之后，各位就应该可以区别什么是合理与不合理的交易。

　　特定交易的感觉强烈程度 利用某种计分系统标示你所进行的交易，然后分析其结果。每天晚上，我都会准备第 2 天准备进行交易的 10 个市场规划交易情节，并且根据情节发展适合交易的程度，分别标示 1 一 5 颗星， 5 颗星代表最佳机会。经过一阵儿之后，我发现 5 颗星的交易结果都很不错， 1 颗星的交易就不怎么样了。虽然 5 颗星的数量不如 1 一 2 颗星，但只要我耐心等待，绩效原本可以更好。通过这类分析，可以了解自己最适合于哪类情节的交易机会;专门挑选自己最擅长的交易机会，显然可以提高胜算。

　　获利目标 设定获利目标，可以避免错失应有的利润。 实际进场建立部位之前，对于可能的获利程度应该有所了解。一旦进场之后，设定获利目标就会有助于管理部位。 当价格到达预定目标，就应该获利了解，或减码。 不要因为行情看起来不错，就怀疑先前的决策。行情当然看起来不错，否则，根本不会达到获利目标;获利之后，很可能让情绪变得激动。若是如此，情绪可能造成干扰，使你无法清楚地思考。达到获利目标之后，最好立即获利了结，重新评估当时的行情，如果走势折返整理，或许可以考虑再度进场。

　　停顿 就如同获利目标一样， 预先设定止损也有所帮助：局限损失，让你知道何时应该认赔出场 。关于何时认赔的问题，最好是在头脑非常清楚时决定，不要等到亏损实际发生而情绪波动的时候。

　　赚或赔多少钱 应该随时了解交易的平均盈亏程度，才能确定自己是否妥善掌握风险管理。把这些数据记录下来之后，可能才会发现成功交易的平均获利为 300 美元，而失败交易的平均损失却高达 900 美元。如果看到这类情况，或许表示你应该更快地认赔，获利部位的持有时间则应该稍微拖长一些。除非看到数据，否则根本不知道问题存在，当然也就不能解决问题。利用 EXCEL 的试算表，你很容易知道成功与失败交易的平均盈亏数据。

　　部位持有的时间 持有时间是决定交易绩效的重要因素之一。亏损部位的持有时间，应该明显短于获利部位。 过去有一段时间里，我总是一直持有亏损部位，不断期待行情反转，不愿面对自己的错误。现在，我最多只允许亏损部位持有 45 分钟，然后就出场。 一旦交易已经失败，就必须承认，立即认赔出场。 很多人刚好抱着相反的原则;获利部位立即了结，亏损部位则拖拖拉拉。让我重新强调一次：除非记录下来，否则你根本不知道部位的持有时间多长。

　　系统交易者 如果你采用某种交易系统，务必记录你违背信号进行交易的资料，可以让你了解自己是否比系统高明，或者将来最好不要尝试临时修改系统。

　　交易决策 关于你所做的交易决策，尽量把结果记录下来。可以弄清一些重要问题，例如：亏损部位的认赔速度是否够快?成功交易的持有时间是否太长?是否太快出场?是否确实遵守交易规则?是否等待行情折返?不断记录正确与错误的交易决策，有助于纠正错误行为。只有清楚地看到错误，才容易改正。举例来说，如果你经常看到“获利部位出场太早”的记录，就会想办法解决这个问题，反之，如果没有写下来，很可能根本不会发现这已经造成问题。

　　重新温习交易日志

　　如果有哪种行业需要不断进行在职训练，金融交易可能就是其中之一。记录交易日志就像上课抄笔记一样，两者都能够提供帮助，但前提是你必须经常翻阅。只是单纯的记录没有用，你必须仔细阅读，分析自己的长处与短处。只有当你开始检讨自己的交易绩效，才算踏入交易的真正门槛。 每天回家途中，我都会检讨当天的交易，希望知道自己在失败交易中做错了什么，在成功交易中做对了什么。所谓的失败或成功，分别不在于赚赔的金额。亏损交易能够立即认赔，就是成功的交易。不会每笔交易都很顺利，亏损交易越早认赔越好。我事后最重视的部位，往往是那些我做了傻事的部位。 我会捶胸顿足，因为它们往往都是不该有的行为。当技术指标已经显示反转而我继续持有部位，因此而返回不少利润，显然这也是我不愿重蹈覆辙的错误。重新检讨这些交易时，我会 思考当时究竟为什么采取那种错误的行动，下次准备如何对应。市场当时是否透露某种值得我注意的信息?

　　除了检讨错误之外，我也会因为某些精明的反应而拍拍自己的背。举例来说，上个星期一的午餐时间，我还损失 3 000 美元(所谓精明，不是指这部分而言)，我发现当天进行的每笔交易似乎都非常不顺手。于是结束所有的部位，到外面散散步，让自己的头脑恢复清醒。回到办公室之后，我发现自己能够更客观的判断行情。接下来的几笔交易，扳回 2 500 美元。结果，当天只是小赔 500 美元而已，我认为这是相当成功的一天。这个经验会提醒我， 每当碰到交易非常不顺手的时候，不妨放弃所有的部位，稍作休息。